מה דמי הניהול שאתם משלמים בקופת הגמל שלכם?
אחרי התגובות החמות שקיבלנו על סקרי דמי הניהול בקרנות הפנסיה וקרנות ההשתלמות שלנו, החלטנו להוסיף ריכוז של מידע אודות דמי הניהול שניתן להשיג נכון להיום בקופות הגמל השונות.
חשוב להדגיש – המידע המופיע בעמוד הזה התקבל מהגולשים עצמם, ונועד להגביר את השקיפות בענף הפנסיה והחיסכון. המידע הזה אינו מחייב אף בית השקעות, חברה או סוכן ביטוח.
אנחנו נקפיד לבצע הצלבות מידע לגבי נתוני דמי הניהול שנקבל, ונשתדל להציג מספרים ברמת האמינות הגבוהה ביותר, אך כמובן שאיננו יכולים להתחייב למספר כזה או אחר המופיע כאן.
כדי שהנתונים המופיעים כאן יהיו עדכניים ומדוייקים ככל האפשר – נשמח אם תשלחו לנו נתונים אודות דמי הניהול אותם אתם משלמים נכון להיום בקופת הגמל שלכם, באמצעות הטופס המופיע בסוף העמוד, ובנוסף – נשמח אם תשתפו את הסקר עם חברים נוספים.
עודכן לאחרונה – נובמבר 2023
| בית השקעות | מסלול השקעה | סכום חיסכון | דמי ניהול |
|---|---|---|---|
| אלטשולר שחם | כל המסלולים | עד 100,000 ש"ח | 0.8%-0.85% |
| אלטשולר שחם | כל המסלולים | מעל 100,000 ש"ח | 0.7%-0.8% |
| אנליסט | כל המסלולים | עד 100,000 ש"ח | 0.8%-0.85% |
| אנליסט | כל המסלולים | 100,000-300,000 ש"ח | 0.65%-0.8% |
| אנליסט | כל המסלולים | מעל 300,000 ש"ח | 0.6%-0.7% |
| אקסלנס נשואה | כל המסלולים | עד 100,000 ש"ח | 0.7%-0.9% |
| אקסלנס נשואה | כל המסלולים | 100,000-300,000 ש"ח | 0.49%-0.8% |
| אקסלנס נשואה | כל המסלולים | מעל 300,000 ש"ח | 0.49%-0.7% |
| הלמן אלדובי (אי בי אי) | מסלולים פאסיביים | עד 100,000 ש"ח | 0.5%-0.65% |
| הלמן אלדובי (אי בי אי) | מסלולים פאסיביים | 100,000-200,000 | 0.3%-0.5% |
| הלמן אלדובי (אי בי אי) | מסלולים פאסיביים | מעל 200,000 | 0.3%-0.5% |
| הלמן אלדובי (אי בי אי) | מסלולים אקטיביים | עד 100,000 ש"ח | 0.6%-0.85% |
| הלמן אלדובי (אי בי אי) | מסלולים אקטיביים | 100,000-200,000 | 0.4%-0.6% |
| הלמן אלדובי (אי בי אי) | מסלולים אקטיביים | מעל 200,000 | 0.35%-0.5% |
| הלמן אלדובי (אי בי אי) | ניהול אישי IRA | 50,000-100,000 ש"ח | 0.3% |
| הלמן אלדובי (אי בי אי) | ניהול אישי IRA | מעל 100,000 ש"ח | 0.18%-0.25% |
| הפניקס | כל המסלולים | עד 100,000 ש"ח | 0.7%-0.8% |
| הפניקס | כל המסלולים | מעל 100,000 ש"ח | 0.5%-0.7% |
| הראל | כל המסלולים | עד 100,000 ש"ח | 0.6%-0.8% |
| הראל | כל המסלולים | מעל 100,000 ש"ח | 0.5%-0.7% |
| ילין לפידות | כל המסלולים | עד 100,000 ש"ח | 0.75%-0.85% |
| ילין לפידות | כל המסלולים | מעל 100,000 ש"ח | 0.7%-0.85% |
| ילין לפידות | כל המסלולים | מעל 200,000 ש"ח | 0.65%-0.8% |
| כלל | כל המסלולים | עד 100,000 ש"ח | 0.6%-0.8% |
| כלל | כל המסלולים | מעל 100,000 ש"ח | 0.29%-0.7% |
| מגדל | כל המסלולים | עד 100,000 ש"ח | 0.6%-0.8% |
| מגדל | כל המסלולים | מעל 100,000 ש"ח | 0.54%-0.7% |
| מור (לשעבר אינטרגמל) | כל המסלולים | כל הסכומים | 0.8%-0.85% |
| מיטב דש | כל המסלולים | עד 100,000 ש"ח | 0.35%-0.7% |
| מיטב דש | כל המסלולים | 100,000-250,000 ש"ח | 0.3%-0.6% |
| מיטב דש | כל המסלולים | מעל 250,000 ש"ח | 0.29%-0.4% |
| מיטב דש | ניהול אישי IRA | 100,000-300,000 ש"ח | 0.25% |
| מיטב דש | ניהול אישי IRA | מעל 300,000 ש"ח | 0.22% |
| מנורה מבטחים | כל המסלולים | עד 100,000 ש"ח | 0.6%-0.8% |
| מנורה מבטחים | כל המסלולים | מעל 100,000 ש"ח | 0.5% |
| פסגות | כל המסלולים | עד 100,000 ש"ח | 0.5%-0.8% |
| פסגות | כל המסלולים | 100,000-300,000 ש"ח | 0.4%-0.6% |
| פסגות | כל המסלולים | מעל 300,000 ש"ח | 0.3%-0.5% |
| קל גמל | כל המסלולים | כל הסכומים | 0.3%-0.5% |
הערות:
- דמי הניהול המוצגים כרגע מתבססים על מדגם מצומצם יחסית. ככל שנקבל יותר נתונים מגולשי האתר הם יהיו מדוייקים יותר.
- דמי הניהול אינם הפרמטר החשוב ביותר בקופת הגמל. התשואה שמשיג מנהל הקרן יכולה פעמים רבות ליצור אפקט משמעותי הרבה יותר על החיסכון שלנו.
- דמי הניהול מתייחסים למה שיכולים לקבל חוסכים עצמאיים ולא כוללים נתונים לגבי קופות גמל של מגזרים וארגוני עובדים בעלי הטבות ייחודיות (מערכת הביטחון, מורים, מקצועות רפואה ועוד)
דמי ניהול קופת גמל
מהם דמי ניהול בקופת גמל?
דמי הניהול בקופת גמל הם העמלה שאנחנו משלמים לבתי ההשקעות כתמורה על ניהול כספי החיסכון שלנו.
דמי הניהול בקופת הגמל מחושבים בדרך כלל כאחוז מסכום החיסכון כולו ונקראים דמי ניהול מצבירה, או דמי ניהול מחיסכון. בחלק מהמקרים דורשים בתי ההשקעות גם דמי ניהול מההפקדות, אך מדובר ברוב המקרים בגזירה שניתן להימנע ממנה באמצעות מו"מ.
באמצעות דמי הניהול מממנים בתי ההשקעות את מנהלי ההשקעות, ועדות ההשקעה, מחלקות האנליזה וכלל הגורמים המעורבים בניהול הכסף שלנו, כך שישיג תשואה גבוהה ככל האפשר, ברמת הסיכון המתאימה לנו.
בנוסף, מממנים דמי הניהול את גורמי התמיכה והשירות של בית ההשקעות עבורנו כלקוחות.
מהם דמי הניהול המקסימליים בקופת גמל?
דמי הניהול המקסימליים בקרן ההשתלמות, על פי חוק, הם 1.05% מהצבירה, ו-4% מההפקדות. עם זאת, כפי שניתן לראות בטבלה שבעמוד הזה, דמי הניהול שניתן להשיג בבתי ההשקעות השונים נמוכים משמעותית מדמי הניהול המקסימליים.
לצערנו, חוסכים רבים לא בודקים את דמי הניהול שהם משלמים בקופות הגמל, וחלק לא מבוטל מהם משלמים את דמי הניהול המקסימליים, ופוגעים בחיסכון שלהם באופן משמעותי. הדבר הזה נכון בעיקר לחוסכים שיש להם קופות גמל ישנות שאינן פעילות, אבל לא רק.
איך ניתן להוריד את דמי הניהול בקופת הגמל?
למרות שבתקשורת אוהבים לומר אחרת, לפחות בכל הקשור לדמי הניהול ענף הגמל והפנסיה בישראל הוא ענף תחרותי מאוד.
המשמעות היא, שבאמצעות תהליך לא ארוך של קבלת הצעות ומו"מ עם מספר בתי השקעות, ניתן להשיג דמי ניהול אטרקטיביים כמעט לכל קופת גמל.
את קבלת ההצעות ניתן לבצע ישירות מול בתי ההשקעות או באמצעות סוכני ביטוח. חלק מבתי ההשקעות מציעים בפעילות ישירה מולם דמי ניהול נמוכים יותר ממה שיכולים סוכני הביטוח להציע, אך במקרים אחרים דווקא סוכני ביטוח יודעים להשיג דמי ניהול שקשה לחוסך הפרטי להשיג גם ישירות מבית ההשקעות, ולכן מומלץ לבדוק את 2 הערוצים.
וחשוב לנו להדגיש שוב – דמי ניהול נמוכים אינם התכלית אלא האמצעי – הם התשלום שאנחנו משלמים עבור ניהול איכותי של כספנו והשגת תשואות גבוהות.
פעמים רבות חיסכון של מספר עשיריות האחוז בדמי הניהול, תוך בחירה של בית השקעות שמשיג באופן קבוע תשואות נמוכות יותר ביחס לבתי ההשקעות האחרים, יהיה בגדר של "לקנות בזול ולשלם יקר".
ההמלצה שלנו היא לבחור קודם כל מספר בתי השקעות איכותיים המשיגים לאורך זמן תשואות גבוהות, ולאחר מכן לבצע את תהליך קבלת ההצעות והמו"מ מולם ולבחור את ההצעה הטובה ביותר.
